Despoina Tsirogianni
Πως να μην την πατάμε με τον κύκλο του ενθουσιασμού και του φόβου της αγοράς
Πως να μην την πατάμε με τον κύκλο του ενθουσιασμού και του φόβου της αγοράς. “ΑΓΟΡΑΣΕ ΣΗΜΕΡΑ!! Δεν έχεις ξανά δει ευκαιρίες σαν αυτήν και δεν θα ξαναδείς ποτέ! Διπλασίασε τα λεφτά σου αύριο! Μην χάσεις τη μεγαλύτερη επενδυτική ευκαιρία όλων των εποχών. Θα το μετανιώσεις!”
Είναι κάτι που θα ακούγαμε από έναν πωλητή μεταχειρισμένων αυτοκινήτων ή κάτι από κάποιον που πάει να φουσκώσει τις τιμές των crypto; Απ’ ό,τι φαίνεται πλέον, είναι λίγο αδύνατο να καταλάβουμε τη διαφορά. Για πολλούς πλέον, οι επενδύσεις έχουν γίνει ένα επικίνδυνο παιχνίδι τζόγου, που βασίζεται στον ενθουσιασμό που επικρατεί στην αγορά, που αυτό σε μεγάλο βαθμό, καθοδηγεί τους επενδυτές που φοβούνται να νιώσουν ότι θα “χάσουν” την ευκαιρία που προέκυψε και ότι το πέτυχαν αυτή την ευκαιρία για “μόνο μια φορά στη ζωή τους” κατά τη διάρκεια αυτής της ευμετάβλητης αγοράς. Αντίστοιχα, επικρατεί και μια πληθώρα άρθρων στο διαδίκτυο που εξηγούν πως οι υποτιθέμενοι αυτοδημιούργητοι crypto εκατομμυριούχοι τα καταφέρανε μέσα σε μια νύχτα, έχουν πείσει πολλούς επενδυτές ότι μπορούν να κάνουν ακριβώς το ίδιο πράγμα.
Αυτό έχει αποβεί μοιραίο για πολλούς. Το χειρότερο από όλα βέβαια, είναι ότι οι επενδυτές που την πατάνε με αυτά τα “τεχνάσματα” είναι συνήθως οι πιο νέοι της αγοράς, άνθρωποι που συνήθως επενδύουν χρήματα που δεν αντέχουν να χάσουν. Και έτσι, μαθαίνουν με τον δύσκολο τρόπο, ότι ο ενθουσιασμός που επικρατεί στην αγορά, δεν ισοδυναμεί και με την επιτυχία. Εξαιτίας αυτού, πολλοί χάνουν το ενδιαφέρον τους από τις επενδύσεις μετά από την πρώτη τους απώλεια κεφαλαίων, κάτι το οποίο είναι σχεδόν τόσο κακό όσο η ίδια η απώλεια κεφαλαίων.
Δυστυχώς, ο μόνος τρόπος για να φιλτράρουμε τον ενθουσιασμό που επικρατεί στην αγορά, είναι να αντιμετωπίσουμε τα πράγματα με ψυχρότητα και με μια γενναία δόση σκληρής αλήθειας. Ευτυχώς για εμένα, το online test προσωπικότητας που έκανα μέσα σε δεκαπέντε λεπτά λέει ότι είμαι η απόλυτη ρεαλίστρια, γι ‘αυτό μέσα από αυτό το άρθρο θα εξετάσουμε δύο βασικά κριτήρια, που κατά την άποψη μου, μπορούν να μας βοηθήσουν στο να διαλευκάνουμε την εικόνα πριν κάνουμε την επένδυση μας.
Κάνουμε πάντοτε έρευνά
Ο καθένας μπορεί να χρησιμοποιήσει στατιστικά στοιχεία. Στην πραγματικότητα, υπάρχει ένα ολόκληρο βιβλίο για το πώς γίνεται αυτό αποτελεσματικά, με τίτλο “How To Lie With Statistics”. Αυτοί που φουσκώνουν τις τιμές των crypto έχουν ανάγει την συγκεκριμένη δεξιότητα σε τέχνη. Όσο μεγαλύτερη είναι η μεταβλητότητα στο περιουσιακό στοιχείο, τόσο πιο πιθανό είναι να υπάρχουν περίοδοι όπου μπορούμε να δούμε μεγάλα κέρδη. Το να προσπαθήσουμε επομένως να αναλύσουμε πότε ένα περιουσιακό στοιχείο θα σημειώσει την επόμενη του άνοδο, είναι επικίνδυνο, επομένως η στατιστική δεν μας χρησιμεύει εδώ.
Τα crypto είχαν το πλεονέκτημα στο να αποδώσουν μια εξωπραγματική πρόοδο τις πρώτες μέρες της πανδημίας, τα οποία δημιουργούν πολλές “αν είχατε επενδύσει ένα Χ ποσό πίσω στο Ψ έτος, σήμερα θα ήσασταν εκατομμυριούχος!” ιστορίες. Όλα αυτά είναι καλά και ανθηρά, αλλά αυτό από την άλλη ισχύει για όλες τις επιτυχημένες επενδύσεις. Με άλλα λόγια, μπορούμε και εμείς να πούμε με τη σειρά μας, ότι εάν είχαμε επενδύσει σε οποιαδήποτε τεχνολογική εταιρεία τη δεκαετία του 1980, ή στο πετρέλαιο πριν από ένα χρόνο, ή οτιδήποτε είχε πάει καλά, ισχύει το ίδιο.
Το παρελθόν ανήκει στο παρελθόν. Οι επενδυτές δεν έχουν χρονομηχανές. Αντί να μετανιώσετε που χάσατε μια ευκαιρία και να κυνηγήσετε τον κίνδυνο, σταματήστε ένα λεπτό και δώστε μια ειλικρινή αξιολόγηση του τι έχει κάνει αυτό το συγκεκριμένο περιουσιακό στοιχείο την τελευταία περίοδο. Οι επενδύσεις σε γενικές γραμμές, τείνουν να είναι αμοιβαία επωφελείς έναντι του να μην προσφέρουν χρηματοροές (cashflow), επομένως ακόμα και όταν ένα ενθουσιώδης περιουσιακό στοιχείο σημειώνει κέρδη, αυτό δεν σημαίνει ότι είναι καλύτερο από την αγορά στο σύνολό της.
Για να κάνουμε τα πράγματα πιο εύκολα, επέλεξα τυχαία αρκετές επενδύσεις και τις συγκρίνω σε διάφορες, ομοιόμορφα κατανεμημένες χρονικές περιόδους. Για να είμαι σαφής, σας συνιστώ να κάνετε έρευνα οποιασδήποτε επένδυσης πριν αγοράσετε. Επιπλέον, οι προηγούμενες επιδόσεις δεν είναι εγγυητής μελλοντικών επιδόσεων. Απλά σκέφτηκα ότι άξιζε να παρουσιάσουμε την πιο πολυσυζητημένη επένδυσή μας σε σχέση με κάποιες “ταπεινές” επενδύσεις.
Ανάλογα με την ημερομηνία της αγοράς, ενδέχεται να έχουμε και διαφορετικά αποτελέσματα στην ίδια επένδυση. Δεδομένου ότι η αγορά είναι ευμετάβλητη και κινείται συνεχώς, αυτό βγάζει απόλυτα νόημα. Το Bitcoin για παράδειγμα, δεν τα πήγε και τόσο καλά στις τελευταίες περιόδους. Με βάση τα άρθρα που διαβάζουμε καθημερινά, αυτό το πινακάκι μπορεί να εκπλήξει μερικούς.
Είναι σημαντικό να σημειωθεί και εδώ ότι τα ευμετάβλητα περιουσιακά στοιχεία είναι, ευμετάβλητα. Για παράδειγμα στη φούσκα του dot-com, πολλές εταιρείες που επικρατούσε ενθουσιασμός γύρω από αυτές, δεν ανάκαμψαν ποτέ. Τα αμοιβαία κεφάλαια δεικτών και η αγορά γενικότερα, έχουν αποδειχθεί ανθεκτικά και σταθερά με την πάροδο του χρόνου. Τα νέα περιουσιακά στοιχεία δεν έχουν τις ίδιες εγγυήσεις.
Εάν έχετε κοιτάξει μόνοι σας την ίδια την επένδυση και έχετε καταλήξει ότι πιστεύετε σε αυτήν και μπορείτε να αντέξετε οικονομικά τον κίνδυνο, με κάθε μέσο, επενδύστε σε αυτήν. Ο κίνδυνος είναι ένα εγγενές μέρος οποιασδήποτε επένδυσης και κάθε άτομο θα έχει διαφορετικές ανοχές για το τι μπορεί και τι δεν μπορεί να ανεχθεί. Απλά πρώτα βεβαιωθείτε ότι έχετε επαληθεύσει τις πληροφορίες μόνοι σας και δεν βασίζεστε σε ειδησεογραφικά άρθρα και δημοσιεύσεις κοινωνικών μέσων που μπορεί να μην τους νοιάζει το συμφέρον σας.
- Επενδύστε ό,τι μπορείτε να αντέξετε οικονομικά
- Επενδύστε βάση της ανοχής του ρίσκου σας
Αυτό λέει και η κοινή λογική, το ξέρω, αλλά αξίζει να το επαναλάβουμε. Οι “guru” των συνταξιοδοτικών και άλλοι που δίνουν συχνά συμβουλές στους ανθρώπους, λέγοντάς τους ότι έχουν μείνει πίσω στις αποταμιεύσεις τους. Είτε σκόπιμα ή είτε όχι, αυτό μπορεί να παρακινήσει μερικούς να αρχίσουν να επενδύουν πιο επιθετικά ή ακόμη και να χρησιμοποιούν χρήματα με τα οποία δεν αντέχουν οικονομικά να χάσουν εκείνη την δεδομένη χρονική περίοδο. Και τα δύο κρύβουν τρομακτικές συνέπειες.
Η πίεση αυτή, που μπορεί να οδηγήσει τους επενδυτές στο να προσπαθήσουν να συμβαδίσουν με μη ρεαλιστικούς αποταμιευτικούς στόχους ή να συμμετέχουν στην τελευταία τάση της αγοράς, μπορεί να φέρει ως αποτέλεσμα την υπερβολική αποταμίευση ή να χρησιμοποιήσουν τα κεφάλαια που είχαν προγραμματίσει να διαθέσουν αλλού, στην επένδυσή τους. Αυτό ως αποτέλεσμα μπορεί να γεννήσει προβλήματα στις καθημερινές συναλλαγές και στους ίδιους τους τραπεζικούς τους λογαριασμούς. Εάν καταλήξετε να καταστρέφετε το credit score σας ή να αποκτήσετε καθυστερημένες χρεώσεις ή να πέσετε σε άλλα ζητήματα επειδή χρησιμοποιείτε αυτά τα χρήματα αλλού, εξοικονομείτε είτε υπερβολικά πολλά χρήματα ή επενδύετε υπερβολικά πολλά χρήματα.
Αυτό ισχύει διπλά όταν εξετάζουμε και πιο ριψοκίνδυνες επενδύσεις. Οι επενδυτές θα πρέπει να αγνοούν τα συναισθήματα που τους κάνουν να νιώθουν ότι “πρέπει” να επενδύσουν ή ότι “χρειάζονται” να επενδύσουν πάνω σε ένα επικίνδυνο περιουσιακό στοιχείο. Αντιθέτως, θα πρέπει να προχωρήσουν μόνο εάν η υποκείμενη αγορά βγάζει νόημα για αυτούς και υπάρχει ένα λογικό επιχείρημα για το γιατί θα αποδώσει μακροπρόθεσμα. Φυσικά, για τις πιο ριψοκίνδυνες επενδύσεις, τοποθετήστε μόνο τα χρήματα που είστε 100% σίγουροι ότι προτίθεστε να χάσετε.
Ένας επενδυτής μπορεί να αισθανθεί σιγουριά σε κάτι σχετικά σταθερό, όπως για παράδειγμα μια blue-chip εταιρεία ή τα αμοιβαία κεφάλαια δεικτών, γνωρίζοντας ότι το μεγαλύτερο μέρος της επένδυσης τους που κάνανε τη Δευτέρα θα εξακολουθήσει να είναι εκεί και την Παρασκευή, συν ή πλην μερικά δολάρια. Δεν μπορούμε όμως να πούμε και το ίδιο για την crypto αγορά, τα options ή τα μοχλευμένα προϊόντα. Η απώλεια του 20% της επένδυσής σας (ή και περισσότερο) σε μια εβδομάδα είναι σίγουρα κάτι που θα πρέπει να περιμένετε σε αυτό τον κλάδο επενδύσεων, επομένως προγραμματίστε ανάλογα.
Δυστυχώς, οι ίδιοι οι άνθρωποι που δεν θα έπρεπε να επενδύουν σε αυτά τα περιουσιακά στοιχεία, είναι και οι ίδιοι άνθρωποι που επηρεάζονται από αυτό τον ενθουσιασμό. Εκείνοι που συναντούν δυσκολίες στις αποταμιεύσεις τους και έχουν λίγα διαθέσιμα χρήματα προς επένδυση (είτε λόγω χαμηλού μισθού είτε απλά λόγω κακών συνηθειών-δαπανών) και προσπαθούν να “χτυπήσουν jackpot” κυνηγώντας κέρδη της τάξεως του 2000% που είχαν άλλοι επενδυτές πριν από αρκετά χρόνια.
Βέβαια μεγάλος παράγοντας εδώ πέρα, είναι και ο παράγων τζόγος. Αν κάτι είχε δώσει απόδοση της τάξεως του 2000%, αυτό δεν σημαίνει απαραίτητα ότι είναι έτοιμο για άλλο ένα bull run αφότου περάσει ένα μικρό χρονικό διάστημα. Οι πιθανότητες για άλλο ένα rally του 2000% είναι οι ίδιες με τις πιθανότητες την πρώτη φορά, μηδαμινές. Εάν χτυπήσετε jackpot $25.000 στα φρουτάκια (σε ένα κουλοχέρη) με $1, μην επιστρέψετε στο μηχάνημα περιμένοντας να συμβεί δύο φορές.
Τελικά, οι επενδύσεις είναι ένα μεγάλο παιχνίδι που ανταμείβει το λογικό με την πάροδο του χρόνου. Κλείνοντας, θα χρησιμοποιήσω μια από τις πιο γνωστές φράσεις του Warren Buffett “Το χρηματιστήριο είναι ένα μέσο μεταφοράς χρημάτων από τους ανυπόμονους στον υπομονετικούς”. Αυτό είναι βαρετό, το ξέρω. Αλλά η ψυχρή πραγματικότητα είναι ο καλύτερος τρόπος για να προσεγγίσετε τους μακροπρόθεσμους στόχους εξοικονόμησης και οικονομικής ανάπτυξης. Η σκέψη “Μπορώ να γίνω εκατομμυριούχος την επόμενη Τρίτη” είναι μια αυτοκαταστροφική σκέψη, καθώς από την άλλη πλευρά αυτός είναι και ένας καλός τρόπος για να χρεοκοπήσω. Επενδύστε μόνο ό, τι μπορείτε να αντέξετε οικονομικά να χάσετε και ερευνήστε οτιδήποτε σκοπεύετε να επενδύσετε εξονυχιστικά.
Κατακλείδα
Υπάρχει μια παλιά συμβουλή πόκερ που έχω διαπιστώσει ότι είναι ως επί το πλείστων αληθινή: “If the table is tight, play loose. If the table is loose, play tight.” Με άλλα λόγια, θα βρείτε περισσότερες ευκαιρίες στα περιουσιακά στοιχεία, όπου κανείς δεν κοιτάζει ή σχολιάζει. Αυτή είναι μια χρήσιμη υπενθύμιση σε μια αγορά που φαίνεται να καθοδηγείται από τον ενθουσιασμό και το pump-and-dump πολύ περισσότερο από ό, τι προτείνει η λογική.
Μπορεί να χρειαστεί μεγάλη ψυχική προσπάθεια για να αποκλείσετε το θόρυβο και απλά να κάνετε το καλύτερο για εσάς, μεμονωμένα. Η προσπάθεια αυτή ανταμείβει μακροπρόθεσμα. Σημειώστε ότι δεν έχω συστήσει συγκεκριμένες επενδύσεις σε αυτό το άρθρο, υπάρχει λόγος για αυτό. Οι επενδύσεις είναι πολύ πιο προσωπικές από ό, τι πολλοί το κάνουν να είναι. Λίγη αυτοεκπαίδευση και έρευνα θα σας δείξει ποιες επενδύσεις λειτουργούν καλύτερα για τις δικές σας ανάγκες.
Μην αφήσετε κανέναν άλλο να σας πει το αντίθετο. Ίσως έχετε μεγαλύτερη ανοχή ρίσκου και μπορείτε να αντέξετε οικονομικά τα πιο ευμετάβλητα στοιχήματα και αυτό είναι καλό, αρκεί να είστε αρκετά υγιείς οικονομικά και διανοητικά αρκετά άνετοι για να το κάνετε. Άλλοι μπορεί να συνειδητοποιήσουν ότι δεν είναι κατάλληλοι για κάτι τέτοιο μετά από μια ειλικρινή συζήτηση με τον εαυτό τους. Όπως και να ‘χει, αγνοήστε τον θόρυβο του ενθουσιασμού.
Σχετικά με το Crypto Advanced
To Crypto Advanced αποτελεί την πιο ολοκληρωμένη πλατφόρμα ενημέρωσης για τα ψηφιακά νομίσματα. Αποκτήστε πρόσβαση στην πιο επίκαιρη αρθρογραφία και λάβετε ενημερώσεις στο κινητό σας για την πορεία της αγοράς. Με το Trading Report ενημερώνεστε κάθε πρωί για το πως θα πάει η αγορά. Με τον Crypto Advanced Trading Algorithm μπορείτε να έχετε το κατάλληλο εργαλείο για να πάρετε τις αποφάσεις σας.
Εντός της πλατφόρμας θα βρείτε όλο το προνομιακό περιεχόμενο που περιλαμβάνει όλα τα εργαλεία που χρειάζεστε για να αυξήσετε το κεφάλαιο σας. Σας ενημερώνουμε για συγκεκριμένα Ψηφιακά Νομίσματα, σας συστήνουμε Initial Coin Offerings και σημαντικές πηγές ενημέρωσης.
Τις καθημερινές μην χάσετε την εκπομπή μας όπου αναλύουμε την επικαιρότητα.
Μην χάσετε την μοναδική ευκαιρία να αποκτήσετε την τεχνογνωσία που σας λείπει προκειμένου να μπείτε στον κόσμο των ψηφιακών νομισμάτων.
Μπείτε στην πλατφόρμα μας εδώ.
Μπείτε στο Group μας στο Facebook.
Ακολουθείστε την Σελίδα μας στο Facebook.
Εγγραφείτε στο Κανάλι μας στο Youtube.
Επικοινωνήστε μαζί μας στο support@cryptoadvancedpro.com
Αποποίηση Ευθυνών
Η Επένδυση σας αποτελεί δική σας ευθύνη
Αποποιούμαστε οποιαδήποτε νομική ευθύνη για οποιαδήποτε απώλεια ή ζημιά ως αποτέλεσμα του ενημερωτικού περιεχομένου που λαμβάνετε. Είναι σημαντικό να αναγνωρίσετε πως η δική σας χρήση της πληροφορίας που λαμβάνετε από την ομάδα Crypto Advanced πραγματοποιείται με δικό σας ρίσκο.
Πληροφορίες χωρίς συμβουλές ή συστάσεις για αγορές
Οι δημοσιεύσεις δεν προσφέρουν συμβουλές επένδυσης και καμία από αυτές τις δημοσιεύσεις δεν πρέπει να εκλαμβάνονται από εσάς ως συμβουλές επένδυσης. Οι δημοσιεύσεις μας, σας παρέχουν πληροφορίες και εκπαίδευση για επενδυτές που λαμβάνουν τις δικές τους αποφάσεις χωρίς συμβουλές.
Οι πληροφορίες που σας προσφέρονται από τις δημοσιεύσεις μας δεν είναι και δεν θα έπρεπε να εκλαμβάνονται ως οποιαδήποτε σύσταση αγοράς ή πώλησης χρεογράφων. Οι δημοσιεύσεις δεν αποτελούν σύσταση ή συμβουλή για οποιαδήποτε στρατηγική επένδυσης.
